حد ضرر

«حد ضرر و استاپ لاس»، اصطلاحی بسیار حیاتی در بازارهای مالی است که با استفاده از آن، تاجران می‌توانند تمامی معاملات خود را به خوبی کنترل و مدیریت کنند و از ضررهای بی‌ارتباط در معاملات جلوگیری کنند.
به همین دلیل، تمامی سرمایه‌گذاران بازارهای مالی بایستی قبل از ورود به این محیط، با مفاهیمی همچون «مفهوم حد ضرر» و «استاپ لاس چیست» آشنا شوند.

تمامی افرادی که به بازار سرمایه وارد می‌شوند، هدفشان کسب سود است و به همین دلیل در این بازار سرمایه سرمایه‌گذاری می‌کنند.
اما دیگر معاملات در این بازار ممکن است با عکس العمل متفاوتی همراه باشند و متاسفانه ممکن است سرمایه‌گذاران تمامی پول خود را به یکباره از دست دهند.
اما با استفاده از مفهوم حد ضرر، سرمایه‌گذاران می‌توانند قسمت قابل توجهی از سرمایه خود را حفظ کنند.

مفهوم استفاده از برچسب‌های HTML نظیر ویژه و تاکید شده در متن به این معنا است که توسط آن‌ها بخش‌های مشخصی از متن را به عنوان مهم و تاکید شده معرفی می‌کنیم.
برخی از مفاهیم و توضیحات برجسته قابل توجهی که به آن‌ها در این متن اشاره خواهیم کرد، شامل مفهوم "حد ضرر" و همچنین روش‌های "گذاشتن استاپ لاس" و "فعال کردن آن" خواهد شد.
توجه به این مباحث، باعث می‌شود تا قبل از سرمایه‌گذاری، معامله‌گران در نظر بگیرند که درصدی از ضرر را برای خود در نظر بگیرند و در صورت وقوع آن، سرمایه خود را از بازار سرمایه خارج کنند تا خسارات بیشتری ندیده باشند.
رعایت این نکته، به آن‌ها امکان می‌دهد تا به طور منظم سرمایه خود را در بازار حفظ کنند و معاملاتی مطمئن تر انجام دهند.
در ادامه مقاله، به بررسی اهمیت استفاده از "حد ضرر" و همچنین روش‌های "گذاشتن استاپ لاس" و فعال‌سازی آن می‌پردازیم.

حد ضرر چیست

در آغاز بررسی مفهوم "حد ضرر"، ابتدا باید به تعریف این عبارت پرداخت.
معامله‌گران در تمام بازارهای مالی با هدف کسب سود، در این بازارها فعالیت می‌کنند.
اما همیشه معاملات سودآور نیستند و ممکن است در بسیاری از مواقع، معامله‌گران با ضرر مواجه شوند.
به همین دلیل، علاوه بر تلاش برای کسب سود، سرمایه‌گذاران باید توانایی مدیریت خسارت‌های خود را نیز داشته باشند تا بتوانند به موفقیت دست پیدا کنند.
در صورتی که یک سرمایه‌گذار برنامه‌ای برای مدیریت سود و ضرر خود نداشته باشد، منجر به شکست در بازارهای مالی خواهد شد.

یکی از مفاهیم مهم در کنترل معاملات در بازار سرمایه، استفاده از تکنیک "تعیین استاپ لاس" است.
در واقع، استاپ لاس به معنای تعیین یک مقدار مشخص برای ضرر در نظر گرفته شده توسط سرمایه‌گذار است که در صورت وقوع این ضرر، سرمایه‌گذار ملزم به خروج از بازار می‌شود، تا خسارت‌های بیشتری به وی وارد نشود.
تعیین میزان حد ضرر به عوامل مختلفی بستگی دارد، اما در بیشتر موارد، حد ضرر باید کمتر از ۱۰ درصد از کل سرمایه باشد.
زیرا افزایش بیشتر از این میزان باعث ورود به خسارت‌های قابل تحمل ناپذیر برای سرمایه‌گذار خواهد شد.
البته حد ضرر به دو دسته مختلف تقسیم می‌شود و بسته به نوع آن باید مقدار آن را تعیین کنیم.
در ادامه دو نوع حد ضرر را معرفی خواهیم کرد.

ضرر ثابت به وضعیتی دلال می‌کند که مبلغی که یک سهام را خریداری کرده است، میزان ضرر خود را تعیین کرده و در صورت کاهش ارزش سهام، آن را فروش می‌کند.
معمولاً در این نوع تعیین حد ضرر، ده درصد کل ارزش سهام (استاپ لاس) در نظر گرفته می‌شود.

نوع دیگری از این مفهوم، با نام حد ضرر متحرک شناخته می‌شود.
معمولاً از این مفهوم استفاده می‌شود، زمانی که ارزش سهام پس از خرید به طور مداوم در حال تغییر است.
در این حالت، توجه به این نکته مهم است که مشخص کردن یک حد ضرر برابر با ده درصد کل ارزش سهام منطقی نیست.
با توجه به افزایش ارزش سهام در این موارد، ضروری است که مقدار استاپ لاس تعیین شود.

اهمیت استاپ لاس stoploss

رعایت حد ضرر در انجام معاملات با حجم‌های مختلف، مسئله حیاتی است.
به همین دلیل، بر خلاف تصور برخی معامله‌گران، تعیین این حد، بسیار مهم و ضروری است.
بسیاری از افراد فکر می‌کنند که می‌توانند در صورت بروز ضرر، سرمایه‌های خود را به سرعت از بازار خارج کنند.
اما این عقیده یک اندیشه غلط و خطرناک است.
غالباً، ما انسان‌ها مخلوقاتی هستیم که در مواقعی که ضرر رخ می‌دهد، تمایل داریم صبر کنیم و انتظار داشته باشیم که معاملات به سمت مثبت پیش روند و ضرر را جبران کنند.
اما با استفاده از استراتژی استاپ لاس، معامله‌گران تصمیم‌های بهتری درباره حد ضرر خود خواهند گرفت و دیگر با مشکلات مواجه نخواهند شد.

تعیین حد ضرر، به معامله‌گران یک دید واقعی ارائه می‌دهد.
برای مورد بررسی، یک مثال را در نظر بگیرید.
تصور کنید یک معامله‌گر بدون تعیین حد ضرر وارد بازار شود و پس از ده درصد ضرر، انتظار بازگشت سرمایه‌اش را داشته باشد.
عدم تعیین حد ضرر باعث می‌شود که حتی وقتی معامله‌گر بیست درصد ضرر کرده باشد، فکر کند که ممکن است حجم پولی که از دست داده است، قابل جبران باشد و صبر کردن در بازار ارزش داشته باشد.
اما به‌طور معمول، این نوع معاملات با سود همراه نیست و سرمایه‌گذاران بیشترین ضرر را متحمل می‌شوند.

زمانی که یک معامله‌گر به متوجه شدن مجبور می‌شود که سرمایه‌اش را با ضررهای بیش از بیست درصد از بازار کم کند، آن زمان به شمار می‌آید که او خود را به معیارهای سخت و غیرانتظاری می‌کشاند.
به دلیل عدم تعیین حد ضرر، صاحب سرمایه در شرایط مختلف می‌توانست با ضررهای کمتر از ده درصد از بازار خارج شود و در سایر شرایط به صورت متفاوت سرمایه‌گذاری کند.
با این حال، تمامی معامله‌گران حرفه‌ای، تعیین حد ضرر را به عنوان یک اصل بسیار اساسی در مدیریت بازار در نظر می‌گیرند.
به همه معامله‌گران تازه‌کار نیز توصیه می‌شود که از این اصل پیروی کنند و حتماً برای تراکنش‌های خود حد ضرر را تعیین کنند.

نحوه گذاشتن استاپ لاس stoploss

در این بخش از مقاله، در مورد مفهوم حد ضرر و روش تعیین استاپ لاس و عوامل مؤثر بر آن صحبت می‌کنیم.
برای تعیین این مسئله، عوامل مختلفی وجود دارند.
سرمایه‌گذاران باید با تمامی عوامل مؤثر در حد ضرر آشنا باشند.
در ادامه، توضیح داده می‌شود که عواملی که بر تعیین استاپ لاس تأثیر می‌گذارند چیستند.

اولین نکته‌ای که برای تعیین حد ضرر، معامله‌گران باید در نظر داشته باشند، این است که حد ضرر نباید از ده درصد قیمت خرید بیشتر باشد.
افزایش بیش از این مقدار می‌تواند به معامله‌گر خسارات زیادی وارد کند.
البته این مقدار مربوط به معاملات کوتاه مدت است.
در معاملات بلندمدت و میان‌مدت، این مقدار را می‌توان تا بیست درصد نیز افزایش داد.

موضوعی که بر تصمیمات معامله‌گران تأثیر می‌گذارد، تعیین حد ضرر است.
سرمایه‌گذاران باید با توجه به سرمایه‌شان و میزان ضرری که ممکن است تحمل کنند، حداکثر سقف ضرر خود را تعیین کنند.
بهتر است سرمایه‌گذاران با توجه به تفکر منطقی این مقدار را تعیین کنند و از تأثرات احساسی دوری کنند.

یک مهم دیگر که باید در نظر گرفته شود، این است که از نظر بازار سرمایه، فقدان سود را هم به عنوان یک ضرر در نظر می‌گیرند.
به همین دلیل، کاربران نیز باید برای خودشان محدوده ضرر مشخص کنند.
محدوده‌ای که در صورت رخ دادن آن، تصمیم می‌گیرند از بازار خارج شوند.

مسئله مهم دیگری که معامله‌گران باید به آن توجه داشته باشند، این است که فقط با استناد به اطلاعات فنی منطقی، اجازه تغییر در سطح محدودیت خسارت را دارند.
بسیاری از معامله‌گران وقتی به سراغ حد ضرر خود می‌رسند، آن را تغییر می‌دهند.
این عمل باعث اتلاف بیشتر سرمایه می‌شود و بسیار نادرست است.
معامله‌گران باید به صورت قطعی به سطح مشخص شده حد ضرر خود پایبند باشند.

فعال شدن استاپ لاس

تعیین استاپ لاس (Stop Loss) به این صورت است که معامله‌گران باید میزان حد ضرر خود را در نرم افزارهای مدیریت سرمایه در بازارهای مالی مشخص کنند.
این نرم افزارهایی که به آنها بروکر (Broker) نیز می‌گویند، بطور اتوماتیک میزان حد ضرر را در معاملات استفاده می‌کنند.
در صورتی که سهام‌های خریداری شده توسط معامله‌گران در بازارهای مالی ضرر داشته باشند، بروکر به صورت خودکار سرمایه را با استفاده از حد ضرر مشخص شده از بازار خارج می‌کند.
این موضوع موجب می‌شود که در صورتی که سرمایه‌گذار در بازار حضور نداشته باشد، سرمایه معامله‌گران حفظ شود و جلوی ضررهای بزرگ آنها گرفته شود.

نکات مهم درباره حد ضرر در معاملات

توجه کنید که در بازارهای مالی، معامله‌گران باید به چند نکته مهم در استفاده از مفهوم "ضرر" دقت کنند تا بتوانند از این موضوع بهره‌وری کافی را کسب کنند.
در این قسمت از مقاله به بررسی مفهوم "حد ضرر" پرداخته شده است و همچنین نکات مهمی درباره "تعیین استاپ لاس" بررسی شده است.

کسب و کارها با توجه به شرایط مختلف با جنبه های مختلفی از حد ضرر روبه‌رو می‌شوند.
در صورتی که قیمت دارایی های کسب و کار افزایش یابد، معامله گران باید با تحلیل و بررسی دقیق شرایط فعلی، حد ضرر جدیدی را برای خود مشخص نمایند.
استفاده از برچسب strong در همایش‌ها و جلسات اهمیت بسیاری دارد.